Дата публикации: Июль 2025
Источник: Ассоциация развития возобновляемой энергетики (АРВЭ)
Категории: Энергетика, Возобновляемая энергетика, Инвестиции
Сигналы: Trend, Watch
Описание-резюме отчета
Отчет, подготовленный Ассоциацией развития возобновляемой энергетики (АРВЭ) в июле 2025 года, анализирует текущее состояние и перспективы развития рынка возобновляемой энергетики (ВИЭ) в России. Он охватывает реализованные инвестиционные проекты, изменения в регулировании на оптовом и розничном рынках электроэнергии, а также развитие микрогенерации и ВИЭ на изолированных территориях, предоставляя комплексный обзор для участников рынка, инвесторов и государственных органов.
Сама суть
Рынок ВИЭ в России демонстрирует устойчивый рост: к середине 2025 года установленная мощность достигла 6.64 ГВт (2.61% от общей мощности), а доля в потреблении электроэнергии за 2024 год составила 1.19%. ДПМ ВИЭ остаётся основным механизмом стимулирования, принося более 70% всех «зеленых» мощностей. Впервые ВИЭ-генерация стала дешевле тепловой по результатам конкурсного отбора 2023 года, что меняет парадигму развития энергосистемы. Наиболее значимым прорывом стал дополнительный отбор проектов в ОЭС Востока в июле 2025 года на 1564 МВт, направленный на покрытие дефицитов электроэнергии за счёт СЭС (1044 МВт) и ВЭС (520 МВт). Основные сложности включают ограничения выработки ВИЭ из-за отсутствия централизованной системы прогнозирования и потребность в дополнительных стимулах для достижения целевых показателей по доле ВИЭ.
Ключевые инсайты для СЕО
Что работает
- Экономическая конкурентоспособность ВИЭ: В 2023 году ВИЭ-генерация впервые стала дешевле тепловой, что открывает новые инвестиционные перспективы. LCOE для ВЭС и СЭС в России сопоставимо или даже ниже, чем для традиционной генерации.
- Государственная поддержка и стимулирование: Программа ДПМ ВИЭ (особенно этап 2.0) продолжает успешно привлекать инвестиции, обеспечив за десятилетие четырехкратный рост установленной мощности ВИЭ. Дополнительные отборы проектов, как в ОЭС Востока, демонстрируют гибкость регулирования.
- Локализация производства: Активно развивается локализация производства ключевых компонентов ВЭУ и СЭС (Росатом, Хевел, ЭнКОР Групп), что снижает зависимость от импорта и создаёт производственные кластеры.
- Рост рынка микрогенерации: Количество договоров купли-продажи электроэнергии с микрогенерацией выросло в 1.6 раза, а суммарная мощность – в 1.7 раза по сравнению с 2023 годом, что свидетельствует о его жизнеспособности.
- Положительные изменения в регулировании: Введенные финансовые гарантии для розничных отборов и индексация цен для проектов на розничных рынках повышают их инвестиционную привлекательность.
Что НЕ работает
- Ограничения выработки ВИЭ: Продолжаются ограничения выработки электроэнергии СЭС и ВЭС Системным оператором из-за отсутствия централизованной системы прогнозирования и выбора состава генерирующего оборудования, что снижает эффективность объектов.
- Отставание от целевых показателей: Текущие программы поддержки не гарантируют достижения целевой доли ВИЭ в 6% к 2035 году, установленной Правительством РФ, что требует дополнительных мер стимулирования.
- Высокая стоимость капитала в России: Стоимость капитала (WACC 20,5% в РФ против 8% в мире) значительно увеличивает LCOE для новых проектов в России по сравнению с мировыми показателями.
- Недостаточное развитие сетевой инфраструктуры: Размещение новых объектов ВИЭ после конкурсных процедур без заблаговременной подготовки сетевой инфраструктуры ограничивает скорость строительства и эффективность использования ВИЭ.
- Проблемы с реализацией проектов ДПМ ВИЭ 1.0: Сохраняется отставание вводов ранее запланированных проектов из-за санкций и высоких ставок кредитов, что привело к переносу дат ввода для многих объектов.
Радар возможностей и ловушек
| Возможности | Ловушки |
|---|---|
| Инвестиции в ВИЭ в ОЭС Востока: Дополнительный отбор 1564 МВт СЭС и ВЭС для покрытия дефицита. | Регуляторные барьеры: Отсутствие централизованного прогнозирования выработки ВИЭ приводит к ограничениям. |
| Технологический суверенитет: Развитие локализации производства компонентов ВЭУ/СЭС (Росатом, Хевел, ЭнКОР). | Высокая стоимость капитала: Значительно увеличивает LCOE проектов в России, снижая конкурентоспособность. |
| Гибридные решения ВИЭ+СНЭ: Конкурентоспособность комбинированных решений по сравнению с пиковой генерацией. | "Сгоревшие" проекты: Отказ от реализации проектов из-за штрафных санкций или их признания недействительными. |
| Расширение географии проектов: Включение Дальнего Востока в ценовую зону оптового рынка для ВИЭ-генерации. | Необходимость дополнительных мер поддержки: Текущие планы не обеспечивают достижение целевых показателей доли ВИЭ. |
| Развитие микрогенерации: Рост числа договоров и суммарной мощности, повышение интереса частных лиц и бизнеса. | Проблемы с трансфером технологий: Санкции и уход иностранных поставщиков усложняют доступ к передовым разработкам. |
Что это значит для бизнеса
- Для производителей оборудования ВИЭ: Возможности для роста за счёт программы локализации и дополнительных конкурсов. Необходимо масштабировать производство и активно развивать НИОКР для снижения зависимости от иностранных компонентов.
- Для девелоперов и инвесторов в ВИЭ: Фокусироваться на проектах с быстрым сроком окупаемости (ВЭС, СЭС) и регионах с дефицитом мощности (ОЭС Востока). Рассмотреть гибридные решения с СНЭ для повышения конкурентоспособности и получения дополнительной поддержки.
- Для системных операторов и электросетевых компаний: Необходимость инвестиций в автоматизированные системы прогнозирования выработки ВИЭ и модернизации сетевой инфраструктуры для интеграции растущих объемов "зелёной" генерации.
- Для региональных органов власти: Активно использовать возможности новых правил ценообразования и стимулировать развитие розничных рынков ВИЭ и микрогенерации, создавать благоприятный инвестиционный климат для проектов на своей территории.
Вопросы для управленческой команды
- Как наш продукт/сервис может учесть выявленные тренды?
- Какие барьеры из отчета актуальны для нашего бизнеса?
- Какие новые возможности мы должны исследовать?
Stratsessions Signals
- Trend: Быстрый рост объемов ВИЭ-генерации и её конкурентоспособности.
- Watch: Необходимость решения проблем с интеграцией ВИЭ в сеть и ограничениями выработки.
- Cut: Отсутствует информация, указывающая на то, что от чего-то стоит отказываться.
Для кого полезно
- Генеральные директора и топ-менеджеры в энергетике и смежных отраслях.
- Директора по стратегии и маркетингу, отвечающие за энергетический сектор.
- Инвесторы, ориентирующиеся на возобновляемую энергетику и устойчивое развитие.
Call to Action
- Заказать разбор для своей отрасли
- Подпишитесь на Stratsessions Digest: 5 отчетов → 5 идей → 5 минут